24 Haziran 2021
*Yeşil ok olumluyu kırmızı ok olumsuzu göstermektedir.
Hafta genelinde toparlanma eğilimi gösteren global piyasalar bu sabaha nötr risk iştahıyla başlıyor. Dün karışık bir imgeyle günü kapatan ABD borsalarının akabinde Asya borsaları da bu sabah istikamet bulmakta zorlanıyor. Dolar endeksi (DXY) ve pariteler de yatay. Her ne kadar kimi Fed üyeleri şahin konuşmaya devam etseler de Powell’ın açıklamalarının akabinde faiz artış beklentisinin 2022 sonundan 2023’ün başına kaydığı başka yandan dün yeterli gelen PMI bilgileri ile global ekonomik toparlanmanın sağlam bir yerde ilerlediği ortamda piyasa optimist tarafta kalabilir. Dün 8,59’lara kadar gerileyen ve günü 8,64 düzeyinden kapatan Dolar / TL ise bu sabah yavaşça yükseliş eğilimi gösterse de BIST100 endeksi global borsalardaki imaja paralel güne yatay bir imajla başlayabilir. Lakin, endeks tartısı yüksek paylardaki zayıflık ve kurun tarafını tekrar üst çevirme eğiliminde olması ile birlikte endeks gün içerisinde baskı altında kalabilir. Türkiye ile alakaların ele alınacağı ve bugün başlayıp iki gün sürecek AB Başkanlar Tepesi’nden gelebilecek haber akışı yakından takip edilecek.
|
MAKROEKONOMİ
Dün global ölçekte PMI dataları izlendi.
Avrupa’da kısıtlamaların gevşetilmesi, aşılama sürecindeki ilerlemenin bilhassa artan taleple birlikte
hizmet PMI bilgilerine olumlu yansıdığı görülmekte. Euro Bölgesi’nde hizmet PMI 58’e yükselirken, imalat PMI ise 63,1 ile yatay seyretti. bu biçimdelikle bileşik PMI 57,1’den son 15 yılın en yüksek sayısı olan 59,2’ye yükseldi ve 2. çeyrekte AB iktisadının büyüme sayılarının olumlu gelebileceğine işaret etmekte.
Fiyat baskılarının ise belirginleştiği görülürken, tedarik sürecindeki meşakkatler bu ayki rapora da yansıdı.
En büyük ticaret ortaklarımızdan Almanya’da ise bileşik PMI 60,4’e yükselerek, ihracatımız için olumlu sinyal verdi.
İngiltere’de ise PMI sayılarında gerileme görülmekte ama kuvvetli görünümünü sürdürdü.
İmalat PMI 65,6’dan 64,2’ye, hizmet PMI ise 62,9’dan 61,7’ye geriledi. İstihdam endeksi ve tedarik zincirindeki zahmetlerle girdi maliyetleri ve fiyatlara ait alt endeksler de rekor düzeyleri işaret etmekte.
ABD’de imalat PMI 62,6’ya yükselirken, hizmet PMI ise 70,4’ten 64,8’e geriledi.
bu biçimdelikle bileşik endeks 68,7’den 63,9’a geriledi ancak halen
kuvvetli genişleme bölgesinde. İmalat tarafında tedarik müddetlerinde artış görülürken, istihdam tarafında firmalar personel bulmakta zorluk çektiklerini belirtmekte. Fiyat baskıları ise başka bölgelerde olduğu üzere ABD tarafında da bariz.
Kaynak: Markit.
Bugünkü bilgi takvimine bakıldığında,
ABD tarafında
, TSİ 15.30’da
bu yılın birinci çeyreğine ait yıllıklandırılmış çeyreklik bazda GSYH büyümesi ve çekirdek şahsi tüketim harcamaları (PCE) fiyat endeksi kesin verileri
açıklanacak. Bu yılın birinci çeyreğinde yıllıklandırılmış çeyreklik bazda GSYH, bundan evvelki çeyreğe bakılırsa hızlanarak %6,4 büyüme sergilemişti. Büyümede, teşvik paketleri ile dağıtılan nakit çekler yardımıyla tüketici harcamaları etken olmuştu. şahsi harcamalar, konut ve konut dışı sabit yatırımlar, hükümet harcamaları gerçek GSYH’yi üst çekerken, özel stok yatırımı ve net ihracat kalemi büyümeyi olumsuz etkilemişti. Başka yandan, yılın birinci çeyreğinde
çekirdek PCE fiyat endeksi
ise çeyreklik bazda %2,5 düzeyinde gelerek salgın öncesi devirdeki ortalama düzeylerin de üzerinde seyretmişti.
Bunun yanında,
ABD’de
TSİ 15.30’da
mayıs ayına ait sağlam mal siparişleri verisi
takip edilecek. Nisan ayına ait sağlam mal siparişleri sürpriz bir biçimde %1,3 oranında düşüş sergilemişti. Bu düşüşte temel etken yeni otomobil siparişlerindeki büyük düşüş olmuştu. Sağlam mal siparişlerinin mayısta ise %2,8 oranında artması bekleniyor. ABD’de ayrıyeten TSİ 17’de
haziran ayına ait Kansas City Fed imalat sanayi aktivite endeksi verisi
, 2. çeyrekteki ekonomik toparlanmanın seyrine dair işaret vermesi bakımından takip edilecek.
Başka yandan,
ABD’de
TSİ 15.30’da
19 Haziran haftasına ait yeni işsizlik maaşı müracaatları verisi
takip edilecek. ABD haftalık işsizlik maaşı müracaatlarındaki düşüş trendine 12 Haziran haftasında orta verilmiş ve 412 bin bireye yükselmişti. 19 Haziran haftasında yeni işsizlik maaşı müracaatlarının 380 bin kişi düzeyine gerilemesi bekleniyor.
Öte yandan, TSİ 16.30’da
Philadelphia Fed Lideri Patrick Harker ve Atlanta Fed Lideri Raphael Bostic’in,
TSİ 18’de
New York Fed Lideri John Williams’ın
ve TSİ 20’de
St. Louis Fed Lideri James Bullard’ın ve Dallas Fed Lideri Robert Kaplan’ın konuşmaları
takip edilecek. Ayrıca
Fed, ABD’nin önde gelen bankalarına her yıl uyguladığı gerilim testlerinin 2021 yılı sonuçlarını yayınlayacak.
Avrupa tarafında
, günün odak noktasında TSİ 14’te
İngiltere Merkez Bankası’nın (BoE) faiz toplantısı
olacak. Banka, mayısta siyaset faizini %0,1’de sabit tutarken, varlık alım programını ise 895 milyar sterlin düzeyinde sabit bırakmıştı. Karar 8’e karşı 1 oyla alınmış, komite üyelerinden Başekonomist Haldane
varlık alım programının azaltılması istikametinde oy kullanmıştı.
Ayrıyeten BoE, iktisadın beklenenden daha yeterli gittiğini belirterek
büyüme kestirimlerini üst taraflı güncellemişti.
Enflasyon tarafında ise 2021 4. çeyrekte %2,5 ile zirve noktasına ulaşmasını beklemekteydi.
Enflasyonun orta vadede %2’ye dönmesi beklenmekteydi.
BoE’nin bugünkü faiz sonucunda bir değişiklik beklenmemekte ama son görüşmede varlık alımlarının azaltılmasına yönelik üye oylarında değişiklik olup olmadığı izlenecektir.
Öteki yandan, TSİ 11’de
Almanya’da haziran ayına ait IFO iş dünyası endeksi
açıklanacak.
Ayrıyeten 2 gün sürecek olan
AB Başkanlar Zirvesi
izlenecek. Kelam konusu tepe kapsamında AB önderleri, Covid-19, göç konusu ve Türkiye ve Rusya ile bağlar de dahil olmak üzere biroldukca mevzuyu görüşmek üzere Brüksel’de bir ortaya gelecek. Öbür yandan, TSİ 14.35’te
ECB İdare Şurası Üyesi Fabio Panetta’nın konuşması
takip edilecek.
Yurt içi tarafta
ise, TSİ 10’da
haziran ayı gerçek kesim inanç endeksi, kapasite kullanım oranı ve sektörel inanç endeksleri verileri
takip edilecek. Bu bilgiler öncesi bu hafta haziran ayına ait tüketici itimadını takip ettik.
Sıkı finansal şartlara rağmen haziran ayında aşılama oranlarındaki artış ve kısıtlamaların gevşetilmesiyle inanç endeksinin yükseldiğini gördük.
Bugünkü anket göstergelerinde de misal görünümünün sürebileceğini kıymetlendirebiliriz. Bilhassa bilgilerin alt kalemlerindeki geleceğe yönelik beklentilerde güzelleşme ve hizmet inanç endeksindeki toparlanma ön plana çıkabilir.
Ayrıyeten TSİ 14’te
PPK toplantı tutanakları yayınlanacak.
TCMB, son toplantısında para siyasetindeki mevcut sıkı duruşun kararlılıkla sürdürüleceğini vurgulayarak siyaset faizini %19 düzeyinde sabit tutmuştu.
TCMB bugün ayrıca
DTH, rezerv ve menkul değer istatistiklerini
paylaşacak.
- Yurt içi yerleşiklerin dolarizasyon hareketine BDDK’nın yayınladığı günlük bilgilerden de bakıyoruz ve 18 Haziran haftasında toplam DTH ölçüsü 2,85 milyar USD (Bireysel 2,32 milyar USD düşüş ve kurumsal 0,53 milyar USD düşüş) azaldı. Toplam YP mevduatın toplam mevduat içerisindeki oranı %55,1’den %55,8’e yükseldi. TL kredilerde haftalık %0,1 artış, YP kredilerde %1,13 ile besbelli düşüş, toplam kredilerde ise kur tesirinden arındırılmış bazda baktığımızda %0,35 düşüş görmekteyiz.
- TCMB Analitik Bilanço bilgilerine nazaran 18 Haziran haftasında toplam ve net rezervin arttığını hesaplamaktayız. İlgili haftada TCMB dış varlıkları 2,5 milyar USD arttı. Bunun sonucunda toplam rezervin 97,3 milyar USD’ye yükseldiğini kestirim ediyoruz. Bankaların TCMB’de tuttukları döviz mevduatı ise haftalık bazda 1 milyar USD azaldı. Buna nazaran net memleketler arası rezervin 3,5 milyar USD artarak Kasım 2020’den bu yana en yüksek düzeye olan 18,4 milyar USD düzeyine geldiğini öngörmekteyiz. TCMB’nin yurt içi bankalarla olan swap stoku geçen hafta 0,53 milyar USD artarak (döviz swap stokunda 0,57 milyar USD artış ve altın swap stokunda 0,04 milyar USD düşüş) rezerv görünümüne takviye verdi. Çin ile artırılan swap muahedesinin ayın 15’inde hesaplara yansıması da rezerv ölçüsünü olumlu tarafta tesir etkiledi.
ŞİRKET HABERLERİ
Türk Hava Yolları (THYAO, Nötr):
İmkanlar ve pazar şartlarına bağlı olarak Amerika Birleşik Devletleri’nin Dallas ve Denver kentlerine tarifeli sefer başlatılmasına karar verilmiştir.
7 Mayıs 2021 tarihindeki THY raporumuz için tıklayınız…
Polisan Holding (POLHO, Nötr):
Polisan Holding’in %100 bağlı paydaşlığı olan Polisan Kimya Sanayii A.Ş.’nin mülkiyetinde bulunan, Gebze/Tavşanlı 117/1 parselde yer alan 30.150,32 metrekarelik taşınmazı 22 Haziran 2021 tarihindeki Polisan Kimya Sanayii A.Ş.’de alınan İdare Şurası sonucuna istinaden 81,8mn TL bedel karşılığında satmıştır. 23 Haziran 2021 tarihinde satış işlemi tamamlanmış olup, ilgili meblağ hesaplara transfer edilmiştir.
Sasa Polyester (SASA, Nötr):
Şirketin tarafınca yurt haricinde nitelikli yatırımcılara satılmak üzere ihraç edilen Hisseye Dönüştürülebilir Tahvillerin (Convertible Bond) satış süreçleri 22 Haziran 2021 tarihinde, toplam 200mn Euro anapara meblağı ve 30 Haziran 2021 kapanış/takas tarihi ile tamamlanmıştır.
Yapı Kredi Bankası (YKBNK, Nötr):
Banka ile Banka-Finans ve Sigorta Personelleri Sendikası (BASİSEN) içinde 19. Periyot Toplu İş Kontratı imzalanmıştır.
3 Mayıs 2021 tarihindeki Yapı Kredi Bankası için tıklayınız…
DAL HABERLERİ
Beyaz Eşya:
Türkiye Beyaz Eşya Sanayicileri Derneği (TÜRKBESD) tarafınca açıklanan datalara bakılırsa; buzdolabı, çamaşır makinesi, bulaşık makinesi, fırın, derin dondurucu ve kurutucudan oluşan altı ana eser kümesinde iç satışlar Mayıs ayında %11 artışla 668,126 adet oldu. İhracat ise Mayıs’ta %66 artışla 2.04 milyon adet olarak gerçekleşti. Ocak-Mayıs devrinde ise iç satışlar %36 artışla 3.86 milyon adet, ihracat da %51 artışla 10.55 milyon adet oldu. (Kaynak: Reuters)
TCMB:
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) swap görüşmeleri, TCMB Lideri Şahap Kavcıoğlu’nun bankacılarla gerçekleştirdiği görüşmenin akabinde bir daha kamuoyunun gündemine gelirken, swap için görüşülen ülkeler içinde İngiltere ve Malezya üzere ülkelerin olduğu açıklandı. Reuters’ın haberine bakılırsa ortalarında Güney Kore’nin de yer aldığı kimi Asya ülkeleriyle de görüşmelerin gerçekleştirildiği söz edildi. Görüşmelerin hızlandığı ve birinci mutabakatın Azerbaycan ile yapılabileceği açıklandı. Kaynak: Bloomberght
ÖBÜR ŞİRKET HABERLERİ
Anadolu ISUZU (ASUZU):
Tiflis Belediyesi’ne ilişkin Tbilisi Transport Company’nin açtığı ihaleyi kazanmış olan Gürcistan distribütörü GT Group LLC ile 15,9mn EUR fiyatında toplu ulaşım aracı teslimatı ve bu araçların satış daha sonrası hizmetlerinin yerine getirilmesine ait kontrat dün prestijiyle imzalanmıştır. Kelam konusu sipariş ile ilgili teslimatların 2021 yılı içerisinde GT Group LLC’ye sevk edilmesi planlanmaktadır.
TSKB GYO (TSGYO):
Şirket, 500mn TL olan çıkarılmış sermayenin tamamı nakden karşılanmak suretiyle (bedelli) 150mn TL arttırılarak 650mn TL’ye çıkarılmasına karar verildiğini duyurmuştur.
FAİZ PİYASALARI
Çarşamba günü günü yüklü ortalama fonlama maliyeti %19 düzeyinde yatay seyretti. TCMB dün 46 milyar TL’lik (%19’dan, 7 gün vadeli) haftalık repo ihalesi açtı, toplam fonlama meblağı ise tamamı haftalık repo ihaleleri kaynaklı 276 milyar TL oldu.
ABD 10 yıllık hazine tahvillerinin faizi dün güne %1,47 düzeylerinden başlarken, gün içerisinde %1,46-%1,51 bandında hareketin akabinde %1,49 düzeyinden günü kapattı.
Yurt içi tahvil piyasasında, dün verim eğrisi genelinde günlük bazda faizlerde düşüşler görüldü. Bu kapsamda, günlük bazda kısa vadeli tarafta faizlerde 10 baz puana yaklaşan düşüşler gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde 30 baz puana yaklaşan düşüşler görüldü.
GÜNLÜK ÖZET PİYASA DATALARI 