Düzgün gelen PMI dataları *Yeşil ok olumluyu kırmızı ok olumsuzu göstermektedir.
Geçen hafta birden fazla Fed üyesinin şahin konuşmalarına rağmen Powell’ın enflasyondaki yükselişin süreksiz olduğunu vurgulamaya devam etmesi ve düzgün gelen PMI dataları ile global büyümeye yönelik optimist beklentilerin sürmesi risk iştahını destekledi. ABD’de Nasdaq ve S&P500 endeksleri rekor düzeyde haftayı kapatırlarken, MSCI Dünya Endeksi %2,4 oranında yükseliş kaydetti. Dolar endeksi (DXY) ise haftayı %0,5 oranında düşüşle kapattı. ABD’de kritik tarım dışı istihdam verisinin açıklanacağı haftada global piyasalar güne sakin bir imaj ile başlıyorlar. ABD vadelileri yavaşça artıda seyrederlerken, Avrupa’da vadeliler yatay bir açılışa işaret ediyor. Aşılamanın bakılırsace düşük seyrettiği Asya’da ise Delta varyantı ile artan hadise sayıları daha sonrasında alınan kısıtlama kararları borsa endeksleri üzerinde baskı yapıyor. Gelişmekte Olan Asya para üniteleri de negatif ayrışıyor. Yurtarasında ise Delta varyantı sayıları düşük düzeyde ve aşılanma da süratli bir biçimde devam ediyor. ötürüsıyla Delta varyantı kaynaklı TL varlıklarda şimdilik bir baskı beklemiyoruz ki günlük toplam olay sayılarının dün 5binin altına gerilediğini gözlemledik. ABD vadelileri ve geçen hafta negatif ayrışan TL’nin bu sabah artı bölgede seyretmesine bağlı olarak BIST100 endeksi güne alıcılı bir manzarayla başlayabilir. TL ve BIST100’deki negatif ayrışmaya rağmen ülke risk primimizin (5 yıllık CDS) geçen hafta 8 baz puan güzelleşme göstermesi haftanın birinci gününde endeksin kısmi bir toparlanma sergileyebilmesine takviye verebilir. Yakın direnç 1.402 düzeyindeyken, muhtemel düşüşlerde 1.382 reaksiyon gelebilecek dayanak olarak izlenebilir. Endeks cuma günü yeterlice düşen süreç hacmi ile birlikte %1,34 oranında düşüş kaydetmişti.
MAKROEKONOMİ
Geçtiğimiz hafta Kültür ve Turizm Bakanlığı tarafınca gelen yabancı ziyaretçi sayısı verisi belirtildi. Gelen yabancı sayısı, kısıtlamalara karşın aylık bazda %18,4 arttı. Geçen sene mayıs ayında kapanma niçiniyle net hizmet geliri negatif gelmişti. Bu sene mayıs ayında gelen yabancı ziyaretçi sayısındaki aylık artışın dayanağıyla hizmet gelirlerinin kümülatif bazda artışını sürdürmesini beklemekteyiz. Ayrıyeten aşılama sürecindeki ilerleme ile turizm ile ilgili olumlu beklentiler artmakta. Rusya’nın Türkiye’ye uçuş kısıtlamasını kaldırması, Almanya’nın Türkiye’den gidenlere karantina uygulamasını kaldırması turizm bölümü için olumlu bir hava yaratmakta. Turizm ve Kültür Bakanı Ersoy da sene sonu için 30 milyon turist ve 23 milyar USD’den çok bir gelir beklentisi olduğunu söz etti.
Kaynak: Kültür ve Turizm Bakanlığı, TCMB.
İkinci çeyreği bitireceğimiz olan haftada Fed ve ECB yetkililerinin konuşmaları, ABD istihdam dataları, Çin imalat ve imalat dışı PMI, global imalat PMI bilgilerinin en son hali ve OPEC+ toplantısı öne çıkmakta.
Bu hafta ABD’de istihdam bilgileri odak noktasında olacak. Bilhassa istihdam piyasası dataları son devirde konuşulan varlık alımları azaltılması tartışmalarının seyri açısından değerli olacaktır. Bu kapsamda çarşamba günü haziran ayına ait ADP özel kesim istihdam, perşembe haftalık işsizlik maaşı müracaatları ve cuma günü ise haziran ayı tarım dışı istihdam verisi izlenecek. Mayıs ayında ADP verisi 978 bin kişi, tarım dışı istihdam ise 559 bin kişi artmıştı. Her ne kadar ADP olumlu gelse de tarım dışı istihdam beklentilerin altında kalmış ve istihdam piyasasındaki toparlanmaya dair soru işareti yaratmıştı. Haftalık işsizlik maaşı müracaatları haziran ayında salgın daha sonrası asgarî düzey olan 374 bin kişiyi gördü, ancak son iki haftada momentumunu kaybetti ve 400 binli düzeylerin üstünde. Bu görünümle uyumlu olarak tarım dışı istihdamın artış suratının artması ve 695 bin bireye yükselmesi beklenmekte. Piyasa iştirakçileri ayrıca personel bulmakta zorlanıldığının görüldüğü bir ortamda fiyatların seyrine odaklanarak enflasyonist baskılara dair ipuçlarını toplamayı sürdürecektir. Bugün açıklanacak haziran ayı Dallas Fed, çarşamba Chicago PMI, perşembe ISM imalat ve IHS Markit sonuncu imalat PMI, ABD iktisadının 2. çeyreği nasıl tamamladığına dair ipucu oluşturacak. Öncü datalara gore IHS Markit 62,6’ya yükselmişti ama tedarik müddetlerinde artış görülürken, istihdam tarafında firmalar personel bulmakta zorluk çektiklerini belirtmiş ve fiyat baskılarının ise artmaya devam ettiği görülmüştü. Yarın tüketici inancına yönelik Conference Board endeksi izlenecek. Endeksin geçen hafta açıklanan Michigan Üniversitesi tüketici inanç endeksine emsal biçimde artması beklenmekte. Haftanın son iş gününde ise mayıs ayına ait dış ticaret istikrarı ve fabrika siparişleri bilgileri takip edilecek.
Avrupa tarafında enflasyon bilgileri öne çıkmakta. Salı günü Almanya ve çarşamba günü Euro Bölgesi’ne ait haziran ayı öncü TÜFE dataları takip edilecek. Yarın ise bölge geneline ait haziran ayı en son tüketici itimat endeksi açıklanacak. Euro Bölgesi’nde haziran ayına ait tüketici inancı öncü verisi, bölgede aşılamaların hızlanması, olayların düşüşü ve kısıtlayıcı önlemlerin kaldırılmaya devam edilmesinin olumlu tesiriyle artışını sürdürerek 2018’den beri en yüksek düzeye yükselmişti. Ayrıyeten perşembe günü haziran ayı en son imalat PMI dataları açıklanacak. Öncü datalara nazaran haziranda Euro Bölgesi’nde imalat PMI 63,1 ile yatay seyretti, lakin kuvvetli büyüme bölgesindeki görünümünü sürdürdü. Fiyat baskıları ve tedarik sürecindeki badireler bu ayki rapora da yansıdı. Perşembe İsveç Merkez Bankası toplantısı bulunmakta. Bir değişiklik beklenmemekte fakat varlık alımlarının azaltımı ve faiz artırım vakit içindemasına ait ipucu aranacaktır. Ayrıyeten çarşamba günü İngiltere’nin 1.çeyreğe ait sonuncu büyüme dataları açıklanacak, kapanmanın yüklü olduğu birinci çeyrekte iktisat bundan evvelki çeyreğe bakılırsa %1,5 küçülmüştü lakin kısıtlamaların gevşetilmesi ve temas ağır kesimlerdeki açılmanın da tesiriyle mart ayında %2,1, nisanda da kuvvetli büyüme görünümünü sürdürürek aylık %2,3 büyüdü. BoE’nin bu yıl geneli için büyüme kestirimi ise %7,25.
Asya tarafında perşembe günü global ticaretin 2. çeyrek sonuna ait fikir vermesi ismine Güney Kore ihracatı takip edilecektir. Baz tesiriyle haziranda yıllık %30’un üzerinde bir artış beklenmekte. Ayrıyeten çarşamba günü Çin’in resmi PMI dataları ve perşembe günü de Caixin imalat PMI dataları izlenecek. PMI dataları görünümünde fazlaca fazla değişim beklenmemekte. İmalat PMI global ölçekte artan talepten olumlu etkilenmekte, bu ay imalat dışı PMI verisini inşaat aktivitesindeki artışın desteklemesi, hizmet tarafında olay artışlarının ise olumsuz etkilemesi beklenmekte.
Yurt ortasında salı günü haziran ayına ait ekonomik itimat endeksi, çarşamba günü mayıs ayı dış ticaret istikrarı ve perşembe günü haziran ayı ISO imalat PMI endeksi izlenecek. Çarşamba günü ayrıca Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafınca önümüzdeki üç aya ait iç borçlanma stratejisi açıklanacak.
Nisan ve mayıs ayındaki kapanma daha sonrası ekonomik inanç endeksinde gerileme görmüştük fakat haziran ayında kısıtlamaların gevşetilmesi ile ekonomik inanç endeksinin %5,6 artarak 97,81 düzeyine geldiğini hesaplamaktayız.
TÜİK dış ticaret bilgileri öncesinde bu ayın başında Ticaret Bakanlığı tarafınca açıklanan süreksiz datalara nazaran mayıs ayında ihracat baz etkisinin de katkısıyla yıllık %65,5 artarak yaklaşık 16,5 milyar USD oldu. İthalat ise mayıs ayında %54 artışla 20,6 milyar USD’ye yükseldi. Aylık bazda ise hem ihracat hem ithalat tarafında düşüş görülmüştü. Bültende altın ithalatı için öncü olabilecek 71 nolu Değerli taşlar, değerli metaller, inciler, taklit mücevherci eşyası, metal paralar faslının mayısta birinci 5’te yer almadığını görmüştük. Bu açıdan mayıs ayında da altın ithalatındaki düşüş trendinin devam etmesi yüksek mümkünlük dahilinde. Haziran ayında ise günlük ihracat sayılarına gore ihracatın 19-20 milyar USD ortası bir sayı ile tarihi yüksek düzeylerini gorebileceğini kestirim etmekteyiz.
Mayıs ayı ISO imalat PMI kısıtlamaların da tesiriyle 49,3’e gerilemişti ve son 1 yılda birinci defa eşik paha olan 50 kıymetinin altına gerilemişti. Haziran ayında olağanlaşma adımlarının anket göstergelerine ve kapasite kullanım oranlarına (KKO) olumlu yansıdığını gördük. Reel kesim inanç endeksi 107,1’den 109,8’e, KKO ise %75,2’den %76,3’e yükseldi, ayrıyeten günlük ihracat dataları haziran ayında rekor düzeylerin görülebileceğini işaret etmekte. Bu açıdan imalat PMI verisinin haziranda yine genişleme bölgesinde gelmesini beklemekteyiz.
ŞİRKET HABERLERİ
Alarko Holding (ALARK, Hudutlu Pozitif): Şirket bağlı paydaşlığı Altek Alarko Elektrik Santralları Tesis İşletme ve Ticaret A.Ş. 16 MWe/24.1 MWp lisanslı bir Güneş Gücü Santralı’na sahip özel gayeli şirketin paylarının %100’ünü devralmak üzere pay sahipleriyle münhasıran bir ön muahede imzalamıştır. İncelemeler kararında pay alımı konusunda pay sahipleriyle mutabakat sağlanması durumunda, kelam konusu özel hedefli şirketin payları gerekli yasal prosedürlerin tamamlanmasını müteakip zaman alınacaktır.
İş Bankası (ISCTR, Nötr): Genel Müdürlük tarafınca 350mn TL nominal pahalı 123 gün vadeli finansman bonosu ihracının halka arz yoluyla gerçekleştirilmesi, bu ihraca ait vade, faiz, dağıtım temelleri ve tahsisatların belirlenmesi, satışların tamamlanması ve Borsa İstanbul A.Ş.’de süreç görmesi de dahil olmak üzere gerekli bütün süreçlerin yerine getirilmesi için çalışmalara başlanmıştır. Halka arz edilecek finansman bonosuna fazla talep gelmesi durumunda toplam halka arz ölçüsü 525mn TL nominal bedele kadar artırılabilecektir. Banka tarafınca kelam konusu ihraçla ilgili olarak Sermaye Piyasası Konseyi’ne gerekli müracaat yapılmıştır.
10 Mayıs Nisan 2021 tarihindeki İş Bankası Raporumuz için tıklayınız…
Net Holding (NTHOL, Nötr): K.K.T.C. Bakanlar Şurası, Bulaşıcı Hastalıklar Üst Komitesinin Corona Virüs (Covid-19) hakkında almış olduğu ve Sıhhat Bakanlığı tarafınca uygulanmasına karar verilen ek önlem kararları ve istisnaları çerçevesinde; olay sayılarındaki düşüşle orantılı bir biçimde alınan önlemleri kademeli olarak azaltmaya devam etmektedir. Bu gelişmeler doğrultusunda “Kapalı Devre Turizm” faaliyetlerinin müddeti 4 Gece 5 Gün olarak devam etmekte olup, bir daha bu doğrultuda kullanılacak olan Charter sefer sayısı haftalık azami 11’dir. Charter seferler ile ülkeye gelip 5 günden çok kalacak şahıslar 5. Gün testlerini bir dahalemeleri kaydı ile kalış müddetlerini uzatılabileceklerdir. Kapalı otel turizmine girmek isteyen ve tarifeli uçak ile gelecek çift aşılı şahısların el bilekliği ile kapalı otel turizmi yapan otellere gidebileceklerdir. Ayrıyeten Kurban Bayramı ötürüsı ile düzenlenmesi talep edilen ek charter seferler Sıhhat Bakanlığı’nın müsaadesine tabi olacaktır.
Turkcell (TCELL, Nötr): Şirketin İdare Konseyi, Superonline İrtibat Hizmetleri A.Ş.’nin fon kullanıcısı olacağı, sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde; Türkiye’de yerleşik bir varlık kiralama şirketi tarafınca 600mn TL’ye kadar nominal bedelde, Türk Lirası cinsinden, 12 aya kadar vadelerle, yurt ortasında, bir yahut birden çok seferde, halka arz edilmeksizin tahsisli ve/veya nitelikli yatırımcılara satılmak üzere idare mukavelesine dayalı kira sertifikaları ihraç edilmesine karar vermiştir. İlgili ihraç(lar) Sermaye Piyasası Konseyi’nin onayına tabidir.
5 Mayıs 2021 tarihindeki Turkcell raporumuz için tıklayınız…
BÖLÜM HABERLERİ
Turizm: Turizm Bakanlığı datalarına bakılırsa, Türkiye’ye gelen yabancı ziyaretçi sayısı Mayıs’ta bundan evvelki yılın birebir ayına göre %3,039 artışla 936,282 oldu. Fakat Mayıs ayı yabancı ziyaretçi sayısı, bundan evvelki yıla göre yaşanan sert yükselişe rağmen, pandemi öncesi periyodun hala fazlaca altına seyrediyor. Yabancı ziyaretçi sayısı pandemi öncesi periyot olan 2019 yılı Mayıs ayında 4.02 milyon kişi olarak gerçekleşmişti. Yabancı ziyaretçi sayısı Ocak-Mayıs’ta ise bundan evvelki yıl birebir periyoda nazaran %14.27 düşüşle 3.68 milyon olarak gerçekleşti. (Kaynak: Reuters)
ÖTEKİ ŞİRKET HABERLERİ
Güler Yatırım Holding (GLRYH): Şirketin 15.02.2021 tarihindeki özel durum açıklamasında yer verildiği üzere, 5mn TL başlangıç sermayeli ve Şirketin %49,98 oranında hisse sahibi olduğu A1 Portföy İdaresi A.Ş.’nin kuruluş süreçleri 25.06.2021 tarihi prestijiyle tamamlanmış ve tescil edilmiştir.
İzmir Demir Çelik (IZMDC): 11.02.2021 tarihinde yapmış olduğu açıklamasında İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin halka arzına ait çalışmaların devam etmekte olduğu, çabucak hemen bağlayıcı karar alınmamasına rağmen, çalışmaların hızlandırılması ismine İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin, Türkiye Sınai Kalkınma Bankası (TSKB) ile “Halka Arz Aracılık ve Danışmanlık Hizmetleri Verilmesine Ait Yetkilendirme Sözleşmesi” imzaladığı belirtilmişti. İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş. İdare Heyeti’nin 25.06.2021 tarihindeki toplantısında; danışman aracı kurum olan TSKB’nin değerlendirmesi de dikkate alınarak, İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş. finansal tabloları ve güncellenen mevzuat çerçevesinde yapılan değerlendirmeler ile halka arza ait mevcut piyasa şartları göz önüne alındığında İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin halka arzı için gerekli kaidelerin oluşmadığına ve bu sebeple kelam konusu halka arz’dan koşulların daha uygun olduğu bir periyotta yapılmak üzere şu an için vazgeçilmesine karar verilmiştir.
Park Elektrik (PRKME): Şirketin bağlı paydaşlığı Konya Ilgın Elektrik Üretim Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin mevcut durum itibariyle linyit madenciliği faaliyetlerini rödovans adabıyla yürüttüğü Konya ilinin Ilgın İlçesi’nde yer alan ve Türkiye Kömür İşletmeleri Kurumu’na ilişkin 1247 sicil numaralı IV. Küme (B) maden işletme ruhsatının 1 Temmuz 2022 tarihinde sona erecek olan mühleti Maden ve Petrol İşleri Genel Müdürlüğü tarafınca 21 Haziran 2026 tarihine kadar uzatılmıştır.
FAİZ PİYASALARI
Cuma günü günü günü yüklü ortalama fonlama maliyeti %19 düzeyinde yatay seyretti. TCMB cuma günü 62 milyar TL’lik (%19’dan, 7 gün vadeli) haftalık repo ihalesi açtı, toplam fonlama meblağı ise tamamı haftalık repo ihaleleri kaynaklı 282 milyar TL oldu.
ABD 10 yıllık hazine tahvillerinin faizi cuma günü %1,50 düzeylerinden başlarken, gün içerisinde %1,48-%1,54 bandında hareketin akabinde %1,52 düzeyinden günü kapattı.
Yurt içi tahvil piyasasında, cuma günü verim eğrisinde günlük bazda faizlerde kısa vadeli tarafta hudutlu artışlar gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde düşüşler görüldü. Bu kapsamda, günlük bazda kısa vadeli tarafta faizlerde 5 baz puana yaklaşan artışlar gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde 20 baz puana varan düşüşler görüldü. Gösterge kağıtların faizlerinin haftalık bazda değişimlerine bakıldığında ise, kısa vadeli tarafta faizlerde yatay seyir gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde 80 baz puana yaklaşan düşüşler görüldü.
GÜNLÜK ÖZET PİYASA DATALARI
Kaynak Ziraat Yatırım
Hibya Haber Ajansı
Geçen hafta birden fazla Fed üyesinin şahin konuşmalarına rağmen Powell’ın enflasyondaki yükselişin süreksiz olduğunu vurgulamaya devam etmesi ve düzgün gelen PMI dataları ile global büyümeye yönelik optimist beklentilerin sürmesi risk iştahını destekledi. ABD’de Nasdaq ve S&P500 endeksleri rekor düzeyde haftayı kapatırlarken, MSCI Dünya Endeksi %2,4 oranında yükseliş kaydetti. Dolar endeksi (DXY) ise haftayı %0,5 oranında düşüşle kapattı. ABD’de kritik tarım dışı istihdam verisinin açıklanacağı haftada global piyasalar güne sakin bir imaj ile başlıyorlar. ABD vadelileri yavaşça artıda seyrederlerken, Avrupa’da vadeliler yatay bir açılışa işaret ediyor. Aşılamanın bakılırsace düşük seyrettiği Asya’da ise Delta varyantı ile artan hadise sayıları daha sonrasında alınan kısıtlama kararları borsa endeksleri üzerinde baskı yapıyor. Gelişmekte Olan Asya para üniteleri de negatif ayrışıyor. Yurtarasında ise Delta varyantı sayıları düşük düzeyde ve aşılanma da süratli bir biçimde devam ediyor. ötürüsıyla Delta varyantı kaynaklı TL varlıklarda şimdilik bir baskı beklemiyoruz ki günlük toplam olay sayılarının dün 5binin altına gerilediğini gözlemledik. ABD vadelileri ve geçen hafta negatif ayrışan TL’nin bu sabah artı bölgede seyretmesine bağlı olarak BIST100 endeksi güne alıcılı bir manzarayla başlayabilir. TL ve BIST100’deki negatif ayrışmaya rağmen ülke risk primimizin (5 yıllık CDS) geçen hafta 8 baz puan güzelleşme göstermesi haftanın birinci gününde endeksin kısmi bir toparlanma sergileyebilmesine takviye verebilir. Yakın direnç 1.402 düzeyindeyken, muhtemel düşüşlerde 1.382 reaksiyon gelebilecek dayanak olarak izlenebilir. Endeks cuma günü yeterlice düşen süreç hacmi ile birlikte %1,34 oranında düşüş kaydetmişti.
MAKROEKONOMİ
Geçtiğimiz hafta Kültür ve Turizm Bakanlığı tarafınca gelen yabancı ziyaretçi sayısı verisi belirtildi. Gelen yabancı sayısı, kısıtlamalara karşın aylık bazda %18,4 arttı. Geçen sene mayıs ayında kapanma niçiniyle net hizmet geliri negatif gelmişti. Bu sene mayıs ayında gelen yabancı ziyaretçi sayısındaki aylık artışın dayanağıyla hizmet gelirlerinin kümülatif bazda artışını sürdürmesini beklemekteyiz. Ayrıyeten aşılama sürecindeki ilerleme ile turizm ile ilgili olumlu beklentiler artmakta. Rusya’nın Türkiye’ye uçuş kısıtlamasını kaldırması, Almanya’nın Türkiye’den gidenlere karantina uygulamasını kaldırması turizm bölümü için olumlu bir hava yaratmakta. Turizm ve Kültür Bakanı Ersoy da sene sonu için 30 milyon turist ve 23 milyar USD’den çok bir gelir beklentisi olduğunu söz etti.
Kaynak: Kültür ve Turizm Bakanlığı, TCMB.
İkinci çeyreği bitireceğimiz olan haftada Fed ve ECB yetkililerinin konuşmaları, ABD istihdam dataları, Çin imalat ve imalat dışı PMI, global imalat PMI bilgilerinin en son hali ve OPEC+ toplantısı öne çıkmakta.
Bu hafta ABD’de istihdam bilgileri odak noktasında olacak. Bilhassa istihdam piyasası dataları son devirde konuşulan varlık alımları azaltılması tartışmalarının seyri açısından değerli olacaktır. Bu kapsamda çarşamba günü haziran ayına ait ADP özel kesim istihdam, perşembe haftalık işsizlik maaşı müracaatları ve cuma günü ise haziran ayı tarım dışı istihdam verisi izlenecek. Mayıs ayında ADP verisi 978 bin kişi, tarım dışı istihdam ise 559 bin kişi artmıştı. Her ne kadar ADP olumlu gelse de tarım dışı istihdam beklentilerin altında kalmış ve istihdam piyasasındaki toparlanmaya dair soru işareti yaratmıştı. Haftalık işsizlik maaşı müracaatları haziran ayında salgın daha sonrası asgarî düzey olan 374 bin kişiyi gördü, ancak son iki haftada momentumunu kaybetti ve 400 binli düzeylerin üstünde. Bu görünümle uyumlu olarak tarım dışı istihdamın artış suratının artması ve 695 bin bireye yükselmesi beklenmekte. Piyasa iştirakçileri ayrıca personel bulmakta zorlanıldığının görüldüğü bir ortamda fiyatların seyrine odaklanarak enflasyonist baskılara dair ipuçlarını toplamayı sürdürecektir. Bugün açıklanacak haziran ayı Dallas Fed, çarşamba Chicago PMI, perşembe ISM imalat ve IHS Markit sonuncu imalat PMI, ABD iktisadının 2. çeyreği nasıl tamamladığına dair ipucu oluşturacak. Öncü datalara gore IHS Markit 62,6’ya yükselmişti ama tedarik müddetlerinde artış görülürken, istihdam tarafında firmalar personel bulmakta zorluk çektiklerini belirtmiş ve fiyat baskılarının ise artmaya devam ettiği görülmüştü. Yarın tüketici inancına yönelik Conference Board endeksi izlenecek. Endeksin geçen hafta açıklanan Michigan Üniversitesi tüketici inanç endeksine emsal biçimde artması beklenmekte. Haftanın son iş gününde ise mayıs ayına ait dış ticaret istikrarı ve fabrika siparişleri bilgileri takip edilecek.
Avrupa tarafında enflasyon bilgileri öne çıkmakta. Salı günü Almanya ve çarşamba günü Euro Bölgesi’ne ait haziran ayı öncü TÜFE dataları takip edilecek. Yarın ise bölge geneline ait haziran ayı en son tüketici itimat endeksi açıklanacak. Euro Bölgesi’nde haziran ayına ait tüketici inancı öncü verisi, bölgede aşılamaların hızlanması, olayların düşüşü ve kısıtlayıcı önlemlerin kaldırılmaya devam edilmesinin olumlu tesiriyle artışını sürdürerek 2018’den beri en yüksek düzeye yükselmişti. Ayrıyeten perşembe günü haziran ayı en son imalat PMI dataları açıklanacak. Öncü datalara nazaran haziranda Euro Bölgesi’nde imalat PMI 63,1 ile yatay seyretti, lakin kuvvetli büyüme bölgesindeki görünümünü sürdürdü. Fiyat baskıları ve tedarik sürecindeki badireler bu ayki rapora da yansıdı. Perşembe İsveç Merkez Bankası toplantısı bulunmakta. Bir değişiklik beklenmemekte fakat varlık alımlarının azaltımı ve faiz artırım vakit içindemasına ait ipucu aranacaktır. Ayrıyeten çarşamba günü İngiltere’nin 1.çeyreğe ait sonuncu büyüme dataları açıklanacak, kapanmanın yüklü olduğu birinci çeyrekte iktisat bundan evvelki çeyreğe bakılırsa %1,5 küçülmüştü lakin kısıtlamaların gevşetilmesi ve temas ağır kesimlerdeki açılmanın da tesiriyle mart ayında %2,1, nisanda da kuvvetli büyüme görünümünü sürdürürek aylık %2,3 büyüdü. BoE’nin bu yıl geneli için büyüme kestirimi ise %7,25.
Asya tarafında perşembe günü global ticaretin 2. çeyrek sonuna ait fikir vermesi ismine Güney Kore ihracatı takip edilecektir. Baz tesiriyle haziranda yıllık %30’un üzerinde bir artış beklenmekte. Ayrıyeten çarşamba günü Çin’in resmi PMI dataları ve perşembe günü de Caixin imalat PMI dataları izlenecek. PMI dataları görünümünde fazlaca fazla değişim beklenmemekte. İmalat PMI global ölçekte artan talepten olumlu etkilenmekte, bu ay imalat dışı PMI verisini inşaat aktivitesindeki artışın desteklemesi, hizmet tarafında olay artışlarının ise olumsuz etkilemesi beklenmekte.
Yurt ortasında salı günü haziran ayına ait ekonomik itimat endeksi, çarşamba günü mayıs ayı dış ticaret istikrarı ve perşembe günü haziran ayı ISO imalat PMI endeksi izlenecek. Çarşamba günü ayrıca Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafınca önümüzdeki üç aya ait iç borçlanma stratejisi açıklanacak.
Nisan ve mayıs ayındaki kapanma daha sonrası ekonomik inanç endeksinde gerileme görmüştük fakat haziran ayında kısıtlamaların gevşetilmesi ile ekonomik inanç endeksinin %5,6 artarak 97,81 düzeyine geldiğini hesaplamaktayız.
TÜİK dış ticaret bilgileri öncesinde bu ayın başında Ticaret Bakanlığı tarafınca açıklanan süreksiz datalara nazaran mayıs ayında ihracat baz etkisinin de katkısıyla yıllık %65,5 artarak yaklaşık 16,5 milyar USD oldu. İthalat ise mayıs ayında %54 artışla 20,6 milyar USD’ye yükseldi. Aylık bazda ise hem ihracat hem ithalat tarafında düşüş görülmüştü. Bültende altın ithalatı için öncü olabilecek 71 nolu Değerli taşlar, değerli metaller, inciler, taklit mücevherci eşyası, metal paralar faslının mayısta birinci 5’te yer almadığını görmüştük. Bu açıdan mayıs ayında da altın ithalatındaki düşüş trendinin devam etmesi yüksek mümkünlük dahilinde. Haziran ayında ise günlük ihracat sayılarına gore ihracatın 19-20 milyar USD ortası bir sayı ile tarihi yüksek düzeylerini gorebileceğini kestirim etmekteyiz.
Mayıs ayı ISO imalat PMI kısıtlamaların da tesiriyle 49,3’e gerilemişti ve son 1 yılda birinci defa eşik paha olan 50 kıymetinin altına gerilemişti. Haziran ayında olağanlaşma adımlarının anket göstergelerine ve kapasite kullanım oranlarına (KKO) olumlu yansıdığını gördük. Reel kesim inanç endeksi 107,1’den 109,8’e, KKO ise %75,2’den %76,3’e yükseldi, ayrıyeten günlük ihracat dataları haziran ayında rekor düzeylerin görülebileceğini işaret etmekte. Bu açıdan imalat PMI verisinin haziranda yine genişleme bölgesinde gelmesini beklemekteyiz.
ŞİRKET HABERLERİ
Alarko Holding (ALARK, Hudutlu Pozitif): Şirket bağlı paydaşlığı Altek Alarko Elektrik Santralları Tesis İşletme ve Ticaret A.Ş. 16 MWe/24.1 MWp lisanslı bir Güneş Gücü Santralı’na sahip özel gayeli şirketin paylarının %100’ünü devralmak üzere pay sahipleriyle münhasıran bir ön muahede imzalamıştır. İncelemeler kararında pay alımı konusunda pay sahipleriyle mutabakat sağlanması durumunda, kelam konusu özel hedefli şirketin payları gerekli yasal prosedürlerin tamamlanmasını müteakip zaman alınacaktır.
İş Bankası (ISCTR, Nötr): Genel Müdürlük tarafınca 350mn TL nominal pahalı 123 gün vadeli finansman bonosu ihracının halka arz yoluyla gerçekleştirilmesi, bu ihraca ait vade, faiz, dağıtım temelleri ve tahsisatların belirlenmesi, satışların tamamlanması ve Borsa İstanbul A.Ş.’de süreç görmesi de dahil olmak üzere gerekli bütün süreçlerin yerine getirilmesi için çalışmalara başlanmıştır. Halka arz edilecek finansman bonosuna fazla talep gelmesi durumunda toplam halka arz ölçüsü 525mn TL nominal bedele kadar artırılabilecektir. Banka tarafınca kelam konusu ihraçla ilgili olarak Sermaye Piyasası Konseyi’ne gerekli müracaat yapılmıştır.
10 Mayıs Nisan 2021 tarihindeki İş Bankası Raporumuz için tıklayınız…
Net Holding (NTHOL, Nötr): K.K.T.C. Bakanlar Şurası, Bulaşıcı Hastalıklar Üst Komitesinin Corona Virüs (Covid-19) hakkında almış olduğu ve Sıhhat Bakanlığı tarafınca uygulanmasına karar verilen ek önlem kararları ve istisnaları çerçevesinde; olay sayılarındaki düşüşle orantılı bir biçimde alınan önlemleri kademeli olarak azaltmaya devam etmektedir. Bu gelişmeler doğrultusunda “Kapalı Devre Turizm” faaliyetlerinin müddeti 4 Gece 5 Gün olarak devam etmekte olup, bir daha bu doğrultuda kullanılacak olan Charter sefer sayısı haftalık azami 11’dir. Charter seferler ile ülkeye gelip 5 günden çok kalacak şahıslar 5. Gün testlerini bir dahalemeleri kaydı ile kalış müddetlerini uzatılabileceklerdir. Kapalı otel turizmine girmek isteyen ve tarifeli uçak ile gelecek çift aşılı şahısların el bilekliği ile kapalı otel turizmi yapan otellere gidebileceklerdir. Ayrıyeten Kurban Bayramı ötürüsı ile düzenlenmesi talep edilen ek charter seferler Sıhhat Bakanlığı’nın müsaadesine tabi olacaktır.
Turkcell (TCELL, Nötr): Şirketin İdare Konseyi, Superonline İrtibat Hizmetleri A.Ş.’nin fon kullanıcısı olacağı, sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde; Türkiye’de yerleşik bir varlık kiralama şirketi tarafınca 600mn TL’ye kadar nominal bedelde, Türk Lirası cinsinden, 12 aya kadar vadelerle, yurt ortasında, bir yahut birden çok seferde, halka arz edilmeksizin tahsisli ve/veya nitelikli yatırımcılara satılmak üzere idare mukavelesine dayalı kira sertifikaları ihraç edilmesine karar vermiştir. İlgili ihraç(lar) Sermaye Piyasası Konseyi’nin onayına tabidir.
5 Mayıs 2021 tarihindeki Turkcell raporumuz için tıklayınız…
BÖLÜM HABERLERİ
Turizm: Turizm Bakanlığı datalarına bakılırsa, Türkiye’ye gelen yabancı ziyaretçi sayısı Mayıs’ta bundan evvelki yılın birebir ayına göre %3,039 artışla 936,282 oldu. Fakat Mayıs ayı yabancı ziyaretçi sayısı, bundan evvelki yıla göre yaşanan sert yükselişe rağmen, pandemi öncesi periyodun hala fazlaca altına seyrediyor. Yabancı ziyaretçi sayısı pandemi öncesi periyot olan 2019 yılı Mayıs ayında 4.02 milyon kişi olarak gerçekleşmişti. Yabancı ziyaretçi sayısı Ocak-Mayıs’ta ise bundan evvelki yıl birebir periyoda nazaran %14.27 düşüşle 3.68 milyon olarak gerçekleşti. (Kaynak: Reuters)
ÖTEKİ ŞİRKET HABERLERİ
Güler Yatırım Holding (GLRYH): Şirketin 15.02.2021 tarihindeki özel durum açıklamasında yer verildiği üzere, 5mn TL başlangıç sermayeli ve Şirketin %49,98 oranında hisse sahibi olduğu A1 Portföy İdaresi A.Ş.’nin kuruluş süreçleri 25.06.2021 tarihi prestijiyle tamamlanmış ve tescil edilmiştir.
İzmir Demir Çelik (IZMDC): 11.02.2021 tarihinde yapmış olduğu açıklamasında İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin halka arzına ait çalışmaların devam etmekte olduğu, çabucak hemen bağlayıcı karar alınmamasına rağmen, çalışmaların hızlandırılması ismine İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin, Türkiye Sınai Kalkınma Bankası (TSKB) ile “Halka Arz Aracılık ve Danışmanlık Hizmetleri Verilmesine Ait Yetkilendirme Sözleşmesi” imzaladığı belirtilmişti. İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş. İdare Heyeti’nin 25.06.2021 tarihindeki toplantısında; danışman aracı kurum olan TSKB’nin değerlendirmesi de dikkate alınarak, İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş. finansal tabloları ve güncellenen mevzuat çerçevesinde yapılan değerlendirmeler ile halka arza ait mevcut piyasa şartları göz önüne alındığında İzdemir Güç Elektrik Üretim A.Ş.’nin halka arzı için gerekli kaidelerin oluşmadığına ve bu sebeple kelam konusu halka arz’dan koşulların daha uygun olduğu bir periyotta yapılmak üzere şu an için vazgeçilmesine karar verilmiştir.
Park Elektrik (PRKME): Şirketin bağlı paydaşlığı Konya Ilgın Elektrik Üretim Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin mevcut durum itibariyle linyit madenciliği faaliyetlerini rödovans adabıyla yürüttüğü Konya ilinin Ilgın İlçesi’nde yer alan ve Türkiye Kömür İşletmeleri Kurumu’na ilişkin 1247 sicil numaralı IV. Küme (B) maden işletme ruhsatının 1 Temmuz 2022 tarihinde sona erecek olan mühleti Maden ve Petrol İşleri Genel Müdürlüğü tarafınca 21 Haziran 2026 tarihine kadar uzatılmıştır.
FAİZ PİYASALARI
Cuma günü günü günü yüklü ortalama fonlama maliyeti %19 düzeyinde yatay seyretti. TCMB cuma günü 62 milyar TL’lik (%19’dan, 7 gün vadeli) haftalık repo ihalesi açtı, toplam fonlama meblağı ise tamamı haftalık repo ihaleleri kaynaklı 282 milyar TL oldu.
ABD 10 yıllık hazine tahvillerinin faizi cuma günü %1,50 düzeylerinden başlarken, gün içerisinde %1,48-%1,54 bandında hareketin akabinde %1,52 düzeyinden günü kapattı.
Yurt içi tahvil piyasasında, cuma günü verim eğrisinde günlük bazda faizlerde kısa vadeli tarafta hudutlu artışlar gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde düşüşler görüldü. Bu kapsamda, günlük bazda kısa vadeli tarafta faizlerde 5 baz puana yaklaşan artışlar gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde 20 baz puana varan düşüşler görüldü. Gösterge kağıtların faizlerinin haftalık bazda değişimlerine bakıldığında ise, kısa vadeli tarafta faizlerde yatay seyir gözlenirken, orta ve uzun vadeli tarafta ise faizlerde 80 baz puana yaklaşan düşüşler görüldü.
GÜNLÜK ÖZET PİYASA DATALARI
Kaynak Ziraat Yatırım
Hibya Haber Ajansı